Ročná správa 2018

Železiarne Podbrezová a.s. ROČNÁ SPRÁVA 2018 64 22 Pri výpočte odloženej dane sa použila sadzba dane z príjmov očakávaná v období, v ktorom sa má vysporiadať príslušná pohľadávka alebo záväzok. Preto spoločnosť použila sadzbu dane z príjmov platnú v nasledujúcom účtovnom období, t. j. 21 %. V Slovenskej republike zdaňovacie obdobia rokov 2014 až 2018 stále podliehajú možnosti kontroly zo strany daňového úradu. Skupina vypracovala dokumentáciu k transakciám so spriaznenými osobami v súlade s platnou slovenskou daňovou legislatívou. 25 DOTÁCIE 31. december 2018 Pohľadávky z dotácií Výnosy budúcich období z dotácii, dlhodobé (pozn. 15) Výnosy budúcich období z dotácii, krátkodobé Rozpustenie dotácií do výkazu súhrnných ziskov a strát Investičné dotácie - 3 562 929 513 081 514 344 Prevádzkové dotácie - - 12 143 505 073 Dotácie, spolu - 3 562 929 525 224 1 019 417 31. december 2017 Investičné dotácie - 3 900 552 589 800 609 101 Prevádzkové dotácie 96 657 - 12 143 708 507 Dotácie, spolu 96 657 3 900 552 601 943 1 317 608 Vo výkaze súhrnných ziskov a strát sú najmä výnosy z investičnej dotácie “Rekonštrukcia odprášenia elektrickej oblúkovej a pánvovej pece“ (192 tis. eur), investičnej dotácie „Wolframové a kotlové ocele“ (15 tis. eur), investičnej dotácie „Rekonštrukcia, modernizácia a výstavba futbalového štadióna“ (84 tis. eur), kompenzácie z environmentálneho fondu formou dotácie (334 tis. eur) – ŽP a investičnej dotácie „Zariadenie na spracovanie starých vozidiel” (201 tis. eur) – ŽP EKO QELET a.s. 26 RIADENIE FINANČNÉ HO RIZIKA 26.1 Riadenie kapitálového rizika Skupina riadi svoj kapitál tak, aby zabezpečila, že bude schopná pokračovať v činnosti ako zdravo fungujúci podnik s cieľom dosiahnuť optimálny vzťah medzi cudzími a vlastnými zdrojmi. Celková stratégia skupiny sa oproti roku 2017 nezmenila. Ukazovateľ úverovej zaťaženosti na konci roka: 31. december 2018 31. december 2017 Dlh (i) (90 036 365) (79 303 587) Peniaze a peňažné ekvivalenty 10 834 973 9 824 132 Čistý dlh (79 201 392) (69 479 455) Vlastné imanie (217 919 774) (204 908 355) Pomer čistého dlhu k vlastnému imaniu 36% 34 % (i) Dlh sa definuje ako dlhodobé a krátkodobé úvery a pôžičky. 26.2 Kategórie finančných nástrojov 31. december 2018 31. december 2017 Investície k dispozícii na predaj 148 049 190 077 Úvery, pôžičky a pohľadávky (vrátane peňazí a peňažných ekvivalentov) 93 770 975 85 108 680 Finančný majetok 93 919 024 85 298 757 Bankové úvery vykázané v amortizovaných nákladoch 87 470 081 77 595 899 Záväzky z finančného lízingu 2 566 284 1 707 688 Záväzky z obchodného styku a ostatné záväzky 42 563 294 39 418 527 Finančné záväzky 132 599 659 118 722 114 a) Faktory finančného rizika Skupina je vystavená rôznym finančným rizikám, ktoré zahŕňajú dôsledky pohybu kurzov cudzích mien a úrokových sadzieb z úverov, dlhopisov a záväzkov z finančného lízingu. Vo svojom komplexnom programe riadenia rizika sa skupina sústreďuje na nepredvídateľnosť finančných trhov a snaží sa minimalizovať možné negatívne dôsledky na finančnú situáciu skupiny. Na riadenie niektorých rizík skupina využíva derivátové finančné nástroje. Úverové riziko Manažment skupiny uplatňuje úverovú politiku, pri ktorej priebežne sleduje mieru rizika a hodnotí bonitu všetkých zákazníkov požadujúcich obchodný úver nad určitú sumu. Skupina nevyžaduje záruky na finančný majetok. K dátumu zostavenia finančných výkazov sa nevyskytla žiadna významná koncentrácia rizík vo finančnom majetku. Operácie s derivátmi a peňažné transakcie sa vykonávajú len prostredníctvom reno movaných finančných inštitúcií. Skupina neobmedzila výšku otvorenej pozície voči žiadnej finančnej inštitúcii. Úrokové riziko Prevádzkové výnosy a prevádzkové peňažné toky skupiny sú relatívne nezávislé od zmien úrokových sadzieb na trhu. Úrokové riziko vyplýva z dlhodobých pôžičiek, ktoré sú úročené fixnou úrokovou sadzbou a vystavujú skupinu riziku zmeny reálnych úrokových sadzieb. Analýza citlivosti (pozri ďalej) sa stanovila na základe angažovanosti voči úrokovým sadzbám na derivátové a nederivátové ná stroje k dátumu zostavenia finančných výkazov. Pri záväzkoch s variabilnou sadzbou sa analýza vypracovala za predpokladu, že výška neuhradeného záväzku k dátumu zostavenia finančných výkazov bola neuhradená celý rok. Keby boli úrokové sadzby o 50 bázických bodov vyššie alebo nižšie a všetky ostatné premenné by zostali konštantné, zisk skupiny za rok končiaci sa 31. decembra 2018 by sa zvýšil, resp. znížil o 247 tis. eur (2017: zmena o 194 tis. eur); to platí najmä pre angažovanosť skupiny voči pohyblivým úrokovým sadzbám z bankových úverov. Riziko menových kurzov POZNÁMKY KU KONSOLIDOVANÝM FINANČNÝM VÝKAZOM ZA ROK KONČIACI SA 31. DECEMBRA 2018 (V EURÁCH)